套取AH价差几种方式
转托管机制能够从根本上解决不同市场的价差问题。但是这样做的压力主要来自于监管部门，需要两地之间的监管部门达成协议。虽然外管局表示正在研究A股和H股两个市场建立套利机制的建议，香港方面也在积极推进，但清算、外汇及资本流动等问题非常复杂，不可能在短期内得到解决。目前，市场上套取AH价差的方式有以下几种：
第一，高A股以便派发H股的反向套利。研究表明，A股指数显著单向领先于H股指数，这意味着，一般情况下，H股基本不能影响A股走势，但A股指数却可以影响H股指数收益率。可以利用同一家A、H股共存的公司的可流通H股和可流通A股平均4：1的比例关系，利用杠杆原理进行跨市场套利。具体来说：通过A股市场大市值股票（如银行股）拉动A股走强，由于A、H股之间的关联性，带动H股指数走高，实现通过做多部分A股，在A、H股及H股指数期货中获利。
第二，利用将推出的沪深300股指期货做空功能进行“跨品种”套利。在基于AH股价趋于黏合的判断之上，可以利用期指来实现A、H股现货价差的套利，只要价差缩小就可获利。当然也存在价差继续扩大的风险，因此可选择A、H股价差较大的股票进行套利，减少价差扩大的可能性。如买入一只或一篮子H股股票，根据贝塔系数卖出相当比例的沪深300期指。无论未来股价如何变动，只要AH价差缩小，就能获利。当沪深300期指被大量做空时，由于期现联动关系，可能引发A股与沪深300期指的反向套利行为，A股被卖空（如果可以的话），股价下行，趋近H股股价，人为促进价差缩小，A、H套利获利。
需要注意的是，这种套利方式还存在其它风险，如跟踪误差风险（贝塔风险）、保证金风险（如果A股价格持续上扬需要持续追加保证金）、期货合约展期风险、汇率变动风险等。
第三，同时买入H股和A股认沽权证进行套利。权证更适合用于个股的套利，而沪深300指数期货更适合于一篮子H股股票的套利。由于认沽权证有上涨亏损有限、下跌收益“无限”的特征，使用认沽权证进行套利更多了层保护。若H股股价上涨，即使AH间价差扩大，也不会面临风险；只有当H股股价下跌同时价差扩大时，套利才有风险。但由于目前权证品种有限，且认沽权证多处于深度价外，所以这种方法可操作性较差。
第四，如果A股推出融券，可以利用融券的做空功能进行套利。这种方法与利用股指期货进行套利相似，只不过融资融券更适合个股间的套利，但是由于融券流程烦琐、券源不足，套利规模难以放大。具体方法为：买入H股，在A股市场融券放空对应股票。这种方法也面临“价差”扩大、保证金追缴等风险。